华为广东联通

5G与物联网产业双周观察第61期华夏幸福产业研究院2019年10月21日华为2019年前三季度收入6108亿人民币,增长24.
4%.
10月16日,华为发布了2019年前三季度经营业绩.
截至2019年第三季度,实现销售收入6108亿人民币,同比增长24.
4%;净利润率8.
7%.
运营商业务:营收占比36%-38%,主要受2019年4G扩容以及5G新建积极影响,运营商业务持续稳定增长.
目前华为已和全球领先运营商签定了超过60个商用合同,40多万个5GMassiveMIMOAAU发往世界各地.
光传输、数据通信、IT等生产供应情况平稳增长.
在贸易摩擦的背景下,华为的5G设备在欧洲市场依旧广受好评,公司签订的5G网络建设商业合同中32来自欧洲.
国内方面,华为连续中标国内运营商集采项目,中标份额以及金额排名前列.

消费者业务:营收占比55%左右,华为智能手机业务保持稳健增长,前三季度发货量超过1.
85亿台,同比增长26%,超越苹果成为全球出货量第二的智能手机厂商.
第二季度在全球手机市场景气度较低的背景下,华为手机在国内的市场份额逆势上涨至38%达到历史最高,华为在消费电子领域的高端化战略成效显著.
随着Mate30等5G旗舰机型的发布,华为手机零部件国产化率也获得了显著提升,电源管理、基带芯片和指纹等部件已经基本实现国产替代.
产新君点评:第三季度是华为被列入所谓"实体清单"后的首季,而从前三季度同比增幅不降反升(高于上半年的23.
2%)可以看到,其业务发展所受影响并非如外界想象的那么大,尤其是在消费者业务实现逆势上涨的态势也代表其终端产品被广大消费者认可.
值得一提的是,其华为终端云服务(HMS,HuaweiMobileServices)的全球注册开发者超过了107万,相较上半年的超过80万相当于一个季度增长了27万左右,而这个数字在2018年末为56万.
华为海思外卖LTE物联网芯片:或在IoT高端市场冲击高通10月15日,上海海思技术有限公司向物联网行业推出首款华为海思LTECat4平台Balong711.
本次官宣向公开市场推出首款4G通信芯片,亦是华为及海思首次对外官宣芯片外卖.
Balong711套片包含三颗芯片:基带芯片Hi2152、射频芯片Hi6361、电源管理芯片Hi6559,平台目前已大量应用于各行各业.
Balong711支持LTE-FDD/LTE-TDD(4G)/WCDMA(3G)/GSM(2G)多模制式,自从2014年发布以来全球出货量已经约1亿套.
Balong711芯片支持OpenCPU,降低整机开发难度,加速整机产品上市时间,提升客户整机产品竞争力.
目前推出多种OpenCPU解决方案,覆盖资产追踪、共享单车、POS刷卡等应用,同时该模组具有丰富的硬件接口,支持千兆网卡、多路UART、SDIO、PCM、PCIe等接口,可灵活应用于工业路由、车联网、新零售、共享经济等传统及新型领域.

数据来源:华为,华夏幸福产业研究院整理产新君点评:华为海思之所以选择这个时机外卖LTE物联网芯片,主要有以下三方面原因:第一,满足客户各种各样的物联网场景需求,LTE和NB相比能够满足更大带宽、高速率、支持语音的高阶物联网场景需求;第二,增强华为海思的开放性和生态能力,给下游的模组厂商及合作伙伴提供更完整的解决方案和更多选择;第三,增加收入,向物联网行业推出首款华为海思LTECat4芯片平台之后,基于该芯片的模组可灵活应用于工业路由、车联网、新零售、共享经济等传统及新兴领域;尤其是随着物联网市场持续上量,华为海思的收入势必会增加.
本次发布同样也将会给整个物联网芯片市场将带来一系列影响:或改写市场格局、迫使价格下降.
以前高端LTE物联网芯片市场玩家基本只有高通和华为,过去华为海思芯片不外卖,现在开始外卖后,可能会冲击高通在物联网高端芯片市场的份额;而且,未来联发科和紫光展锐也有可能效仿华为"打造完整物联网芯片解决方案"的模式,客观上对高通形成集体冲击.
过去在高端的LTE物联网芯片市场,高通的地位基本是一家独大,而随着华为LTE物联网芯片外卖,以及其他芯片厂商的跟进,高通的LTE物联网芯片有可能会被迫降价,模组价格也有望进一步下降.
有了货比三家的机会,对于下游模组厂商来说是有利的.
政策速递1.
IPTV五项行业标准通过审查.
10月16日,国家广播电视总局科技司和全国广播电影电视标准化技术委员会审查通过了:《IPTV集成播控总平台和分平台节目集成管理系统接口技术规范》、《IPTV技术体系总体要求》、《IPTV监管系统接口规范》、《IPTV集成播控总平台和分平台EPG管理系统接口规范》、《IPTV集成播控平台与传输系统用户"双认证、双计费"接口规范》等五项行业标准.

2.
工信部宣贯《加强工业互联网安全工作的指导意见》.
10月14日,工业和信息化部组织召开全国电视电话会议,学习宣贯工信部等十部门联合印发的《加强工业互联网安全工作的指导意见》(以下简称《安全指导意见》).
工信部总经济师王新哲出席会议并讲话并指出,加强工业互联网安全工作,是落实国家总体安全观、保障"两个强国"建设的关键举措,是抢占新一轮工业革命发展制高点、加强网络安全工作的重要基石,是应对日益复杂的网络安全形势、筑牢网络安全防线的必然要求.
各相关部门和单位要切实提高政治站位,充分认识工业互联网安全工作的极端重要性.
一要加快技术突破,加强工业互联网安全能力建设.
市场动态3.
中国x86服务器市场H1出货量大幅下滑:浪潮、戴尔和华为排名前三.
10月17日,据IDC《2019年第二季度中国X86服务器市场跟踪报告》显示,2019年第二季度,中国X86服务器市场出货量为715,054台,同比下滑14.
6%;市场规模为38.
01亿美元(约合261.
28亿元人民币),同比下滑9.
4%.
2019年上半年,中国X86服务器市场出货量为1,377,558台,同比下滑8.
4%;市场规模为73.
90亿美元(约合502.
18亿元人民币),同比增长0.
5%.
在全球x86服务器市场中,浪潮是唯一增长的主流服务器品牌,销售额同比增长26.
6%,出货量同比增长14.
1%,出货量市场份额比去年同期提高1.
8个点,达到8.
7%.
数据来源:IDC,华夏幸福产业研究院整理2019年上半年,中国X86服务器市场从厂商来看,按出货量前三名厂商依次为浪潮、戴尔和华为,按销售额前三名厂商依次为浪潮、华为和新华三;从行业来看,互联网、政府和电信依然是前三大行业,占据整体市场出货量60%以上的份额,互联网和政府行业呈现负增长,电信行业呈现小幅正增长.
金融和制造行业的出货量增速均超过10%,其中金融行业加快互联网金融、手机银行和AI技术应用等建设,制造行业的增长主要来自于手机制造商在自有平台搭建应用商店和云服务;从产品来看,厂商持续加大对新技术的投入和研发,推出更多面向云计算、人工智能、边缘计算等应用场景的服务器产品,以期在服务器细分市场迅速抢占份额.
产新君点评:经历了过去两年的高速增长后,中国X86服务器市场在2019年上半年增速放缓,主要原因在于包含互联网企业和公有云服务商在内的互联网行业采购明显缩减,TOP5超大规模互联网客户的整体服务器采购量在今年上半年出现负增长;另外,第二季度中美贸易战升级对中国整体宏观经济、中国IT宏观环境以及部分服务器厂商的供货等方面产生比较大的影响.
4.
StrategyAnalytics公布2019年Q2基带市场份额.
StrategyAnalytics手机元件技术研究服务最新发布的研究报告《2019年Q2基带市场份额追踪:高通和三星争夺5G基带市场领导权》指出,2019年Q2全球蜂窝基带处理器市场收益年同比下降4%,为50亿美元.
全球蜂窝基带处理器市场收益份额位居前五名的为:高通、海思半导体、联发科、三星LSI和英特尔.
2019年Q2高通以43%的收益份额保持全球基带市场的领导地位,海思半导体以15%的收益份额排名第二,联发科以14%紧随其后.
StrategyAnalytics预计,就5G基带市场份额而言,高通和三星LSI并驾齐驱.
尽管正在进行贸易战,海思在2019年Q2仍显示出两位数的LTE出货量增长,并为5G做好了准备.
英特尔最近决定退出5G智能手机调制解调器市场,使市场拥有更少的选择,这同时也反映了网络技术过渡期摸黑前行的困难性,如果联发科和紫光展锐能够无懈可击的完成每一步,中国5G机遇有可能使这两家公司重振雄风.
技术产品5.
高通:骁龙X55调制解调器已被全球超过30家厂商采用.
10月14日,高通宣布骁龙X555G调制解调器及射频系统已被全球超过30家OEM厂商采用,支持商用5G固定无线接入(FWA)CPE终端将从2020年开始发布.
骁龙X55调制解调器,最主要的特点就是覆盖5G到2G多模全部主要频段,支持独立(SA)和非独立(NSA)组网模式,另外X55还是全球首款实现7Gbps速率的5G调制解调器,此前X50仅支持最高5Gbps下载速率.
数据来源:C114,华夏幸福产业研究院整理公司动态6.
中兴通讯与中国一汽签署5G战略合作协议,共创5G应用新时代.
10月16日,中国一汽与中兴通讯在吉林长春签署了战略合作协议,中国一汽董事长徐留平和中兴通讯董事长李自学出席签约仪式.
双方将在5G自动驾驶、车路协同、智能制造、智慧园区、法务合规等业务领域展开深入合作,并联合开展基于5G网络建设、5G的创新应用场景、方案研究及相关标准和课题的申报等方面的工作,加快5G新应用的研发和商业化进程,共同打造5G行业应用示范.
数据来源:C114,华夏幸福产业研究院整理产新君点评:作为全球领先的综合通信解决方案提供商,中兴通讯拥有完整的、端到端的产品线和融合解决方案,走在全球5G技术领域前列.
同时,中兴通讯高度重视汽车产业向数字化、智能化的发展.
本次战略合作后双方将共同探索5G、C-V2X、云计算、边缘计算等技术与智能驾驶、智能制造等技术的深度融合,在智能网联汽车的产品研发、生产、测试、运营、服务、管理等方面进行全面合作.

投资速递7.
紫光展锐拟增资50亿元,估值约550亿.
10月17日,据北京产权交易所公告,北京紫光展锐科技有限公司拟增资不超过50亿元,对应持股比例或股份数不超过9.
09%.
按照这一比例粗略计算,紫光展锐对自己估值约550亿元.
公告显示,本次增资所募集资金将用于5G、物联网等核心技术和产品的研发.
增资达成的条件为:征集到合格意向投资方,满足本次募集资金和持股比例的要求,经融资方有权批准机构批准并签订《增资协议》,且本次增资价格不低于经核准或备案的评估结果.
8.
中国移动省际骨干传送网扩容集采:华为、中兴等四家中标.
10月15日,中国移动省际骨干传送网十三期扩容工程传输设备单一来源采购结果公布.